Warren Shute هو مخطط مالي قانوني متعدد الحصول على جوائز ، مدرب معتمد ، مؤلف كتاب The Money Plan ، وكاتب عمود Sunday Mirror
كثيرا ما أقتبس من أننا كائنات جسدية تديرها عواطفنا: الطريقة التي نشعر بها تؤثر على تصرفاتنا. هذا صحيح بالتأكيد عندما يتعلق الأمر بالاستثمار ، حيث تُظهر البيانات التاريخية جيدًا.
على مدار 20 عامًا حتى يوليو 2025 ، بلغ متوسط مؤشر MSCI World Index ، الذي يتتبع الشركات الكبيرة والمتوسطة في 23 دولة متطورة ، 10 ٪ في السنة.
يمكنك ببساطة ترك أموالك لمتابعة الصعود والهبوط المدمجة لتلك الشركات وسيتضاعف القيمة كل سبع سنوات أو نحو ذلك. لقد كان ثابتًا إلى حد ما على مر السنين ؛ في السنوات الخمس الماضية ، بلغ متوسطها 14 ٪ من السلطة الفلسطينية ، وبلغ متوسط السنوات العشر الأخيرة بنسبة 12 ٪ من السلطة الفلسطينية ، ومنذ عام 1970 بلغ متوسطها 10 ٪ من السلطة الفلسطينية.
ولكن هذا ليس ما حققه معظم المستثمرين. على مدار العشرين عامًا الماضية ، لم يعد متوسط مستثمر صندوق الأسهم ، إلا أن حوالي 5 ٪ فقط سنويًا.
لماذا؟ سلوك. كيف نتصرف عند الاستثمار غالبًا ما يكون غير منطقي ، بناءً على العاطفة ، وليس الحقائق. دعونا نسلط الضوء على ذلك مع بعض الأمثلة على التحركات الخاسرة النموذجية التي يقوم بها المستثمرون العاديون.
- تذكر أنه عندما تستثمر ، يمكن أن ترتفع قيمة أموالك
شراء عالية
تظهر الدراسة بعد الدراسة أنه عندما يرتفع سوق الأسهم ، يضع المستثمرون المزيد من الأموال فيه. وعندما ينخفض ، يسحبون الأموال.
هذا يشبه الذهاب إلى المتاجر في كل مرة يرتفع فيها سعر شيء ما ، ثم إعادة مشترياتك عندما يكون هناك عملية بيع ، في متجر يمنحك سعر البيع فقط.
نحن بشر ، لذلك نحن مبالغة في رد فعل الأخبار السارة ونحصل على الجشع ، ونفعل الشيء نفسه مع الأخبار السيئة ونخاف. يمكن للمنطق الخروج بسهولة من النافذة.
يمكن أن يصبح هذا الميل إلى المبالغة أكبر خلال أوقات عدم اليقين الشخصية ، مثل عندما نكون بالقرب من التقاعد أو عندما ينخفض الاقتصاد.
تحليل الآثار
هناك مجال كامل للدراسة يبحث في ميلنا إلى اتخاذ قرارات مالية غير منطقية ، تسمى التمويل السلوكي. إنها تسمي حيل العقل الخاسرة الخاصة بنا بمصطلحات مثل “تحيز الحداثة” و “الثقة المفرطة”.
قامت إحدى الدراسات بتحليل الصفقات من 10000 عميل في شركة وساطة ، بهدف التأكد مما إذا كان التداول المتكرر أدى إلى عائدات أعلى. النتائج؟ قامت الأسهم بشراء الأسهم التي تم بيعها بنسبة 5 ٪ على مدى عام واحد ، و 8.6 ٪ على مدى عامين. وبعبارة أخرى: كلما زاد نشاط المستثمر ، قل الأموال التي كسبوها.
تكررت هذه الدراسة عدة مرات في أسواق متعددة وكانت النتائج هي نفسها دائمًا. وخلص الباحثون إلى أن التجار “يدفعون الرسوم بشكل أساسي لخسارة المال”.
تسبب الثقة المفرطة في المبالغة في المبالغة في قدرتهم على التنبؤ بالأحداث المستقبلية. إنهم سريعون في استخدام البيانات السابقة ، والاعتقاد بأن لديهم قدرات أعلى من المتوسط تمكنهم من التنبؤ بحركات السوق في المستقبل. تقريبا تقريبا ، فهي مخطئة.
أحد أفضل الأشياء التي يمكنك القيام بها لحماية نفسك من ميلك الطبيعي لاتخاذ القرارات العاطفية هو طلب التوجيه المهني وتوظيف مخطط مالي معتمد. يمكن أن يكون CFP بمثابة وسيط بينك وبين مشاعرك … ويمكن أن يحدث فرقًا خطيرًا في عوائدك.
5 أشياء تحتاج لمعرفتها حول الاستثمار
إذا كنت ستدير استثماراتك الخاصة ، فستحتاج إلى وسيلة لإبعاد مشاعرك عن عملية الشراء/البيع. النظر في استخدام النصائح أدناه لاتخاذ قرارات أكثر ذكاء.
- لا تفعل شيئا. لا يزال قرار واعي ومدروس بعدم القيام بأي شيء من أشكال العمل. هل تغيرت أهدافك المالية؟ إذا تم بناء محفظتك حول أهدافك طويلة الأجل (كما ينبغي) ، فإن التغيير قصير الأجل في الأسواق يجب ألا يهم.
- المال هو الصابون. قال الخبير الاقتصادي جين فاما جونيور: “أموالك تشبه شريط الصابون. كلما تعاملت معها ، كلما كان لديك أقل.”
- لا تبيع الأسهم في السوق لأسفل. لن تستعجل في وضع علامة للبيع على منزلك عندما يتحول سوق الإسكان جنوبًا ، لذلك لا تبيع الأسهم ببراعة عندما يكون هناك سوق دب. انتظرها.
- ممل هو الأفضل. لقد ثبت أكاديميًا أن النهج المنضبط يوفر عوائد أعلى. نعم ، إنه ممل ، لكنه يعمل. إذا لم يكن لديك انضباط ، فربما لا ينبغي عليك إدارة استثماراتك الخاصة.
- تنويع. لا يمكن لأحد أن يتنبأ بدقة بالمستقبل ، لذا انشر استثماراتك على مستوى العالم باستخدام الفهرس أو الصناديق السلبية.